in

«Тинькофф Инвестиции» для джуниоров: матчасть, приложение, акции в подарок (реально?)

Заморозка в криокамере — единственная веская причина, по которой ты мог не слышать про «Тинькофф Инвестиции»

Тинькофф Инвестиции — это онлайн-брокер,  современный и понятный для обывателя digital-инструмент, дающий возможность стать акционером «Теслы». Или «Сбербанка». Да хоть «Google» или «Amazon», если деньги есть. Считается, что вложения в акции/облигации/фонды (знаем-знаем, что пока непонятно) гораздо эффективней, с точки зрения сохранения сбережений, чем обычный банковский вклад. Впрочем, у биржи есть и обратная сторона медали. Но обо всём по порядку.

Дисклеймер: Данный материал не является руководством к действию. Мы ничего здесь не рекламируем (как будто кто-то предлагал 💁‍♂️) и никому ничего не навязываем. Торговля на бирже, как и любой другой финансовый инструмент, несёт за собой определенные, мы бы даже сказали существенные, риски, которые вы должны учитывать. Никаких секретных секретов по получению 1000% годовых в данном опусе вы не найдете.

Содержание

Приложение «Тинькофф инвестиции»

Краткий эбаут

Приложение «Тинькофф Инвестиции» — это мобильный онлайн-брокер, выступающий посредником между инвестором и фондовым рынком. Удобство конкретного приложения в том, что он позволяет мгновенно выводить заработанные и/или накопленные средства с брокерского счета, а так же покупать валюту микро-транзакциями, хоть по одному доллару или евро (обычные «классические» брокеры дают покупать только от 1000 единиц). Ну и классическая поддержка Тинькофф в чате внутри приложения тоже присутствует. Круглосуточно и без выходных

Открыть брокерский счет в Тинькофф

Инвестор = миллионер?

Несмотря на то, что биржевой рынок достаточно хорошо регулируется государством, оно, это самое государство, не защитит вас от резких падений биржевых котировок. Т.е. потолка для заработка на бирже нет (фраза стала токсичной благодаря сфере продаж, но здесь это действительно так), так же как нет и дна до которого может скорректироваться рынок. Проще процитировать фразу из официальной справки Тинькофф:

Так как финансовые рынки являются высокорисковыми, государство (агентство по страхованию вкладов) не может гарантировать, что вы не потеряете вложенные средства из-за резкого падения стоимости ценных бумаг или банкротства их эмитентов в результате действия локальных и глобальных экономических факторов.

Простыми словами: инвестирование — это, прежде всего, финансовый инструментарий, причем с высоким риском. Поэтому им нужно уметь пользоваться, ведь даже профессионалы иногда ошибаются, особенно, если пытаются спекулировать (купить подешевле — продать подороже). Сам Тинькофф считает, что, если инвестиции в акции приносят 10—15% годовых в долларах или 15—20% в рублях, то это уже отличный результат. Но всегда, запомните, всегда есть риск потерять свои деньги.

Даже с учетом всех рисков, инвестирование куда более надежный способ «стать миллионером», чем те же ставки на спорт (это вообще зло)

Для должников

Если вы задолжали судебным приставам n-ую сумму денег, то средства на брокерском счете могут вполне арестовать. Впрочем, если у вас постоянная «белая» зарплата, с которой итак вычитывают 50% дохода, то вряд ли приставы будут трогать ваш брокерский счет

Настройки приложения

Настроек приложения не так уж много. Попасть в них можно из пункта «Еще» -> «Настройки«.

Пуш-уведомления нужны для отслеживания цены актива. Такое можно установить на любую ценную бумагу.  Второй тип пушей — это активность ваших подписчиков в профиле «Пульса» (подробнее разберём ниже). Еще один интересное уведомление — овернайт. Это ситуация, когда брокер с вашего согласия берет взаймы ваши ценные бумаги на ночь или на выходные, а вам за это выплачивает определенный процент и уже утром вернёт вам деньги. Чтобы спать спокойно, можно не включать

Как переименовать брокерский счёт?

Чтобы это сделать необходимо зайти во вкладку «Все счета» и свайпнуть влево на вашем брокерском или ИСС счету. После чего нажать на иконку редактирования

Курс для начинающих от Т-Ж

Для закрепления теории рекомендуем пройти краткий курс для начинающих инвесторов на сайте Тинькофф Журнала

Курс, в принципе, объясняет всё то, что мы писали выше. Во что вложиться, что такое акции, как покупать, как грамотно собрать портфель. В конце каждого урока — небольшой тест

Кстати, этот же тест ждёт вас в мобильном приложении, поэтому можно проходить прямо там, ведь за прохождение через приложение вам будут дарить акции, а через сайт вы проходите просто для себя

How it started

Приложение скачано, деньги жмут карман. С чего начинаем? При первом заходе вам потребуется ввести номер телефона, куда придёт SMS с кодом. Потом нужно ввести пароль, тот же самый, который вы используете для входа в личный кабинет обычной дебетовой/кредитной карты (https://www.tinkoff.ru/login/)

Открываем брокерский счет

Первое, что предлагает Тинькофф — открыть брокерский счет. Причем делается это за одну секунду в приложении. Открыть — открыли. Но что это? Брокерский счет — это специальный счет для торговли ценными бумагами и валютой на бирже. А брокерским он называется потому, что открывает его брокер — компания, которая получила лицензии и все допуски для работы с биржей. Это, своего рода, посредник между вами и биржей. В данном случае брокером выступает Тинькофф Банк.

Тинькофф позволяет работать частным инвесторам с двумя крупнейшими российскими биржами — Московской и Санкт-Петербургской. Причем на последней торгуются бумаги иностранных компаний — AMD, Intel и даже McDonalds с Coca Cola. Все бренды, которые вы знаете, которые на слуху — практически все можно купить через «Тинькофф Инвестиции«.

Здесь есть одно НО! Биржи работают не круглосуточно, у них так же есть режим работы, поэтому некоторые бумаги для покупки/продажи могут быть недоступны. Подробнее здесь

Банк (читай: брокер) работает, естественно, не бесплатно — у каждой операции есть определенная комиссия за свои услуги. Вы не сможете самостоятельно выйти на биржу и купить акции, например, Apple — всё делается только через брокера. А все операции по покупке/продажи происходят как раз через брокерский счет, который можно открыть в мобильном приложении, либо на официальном сайте Тинькофф.

Если у вас есть дебетовая карта Тинькофф, то никакие документы банку предоставлять не нужно — брокерский счет открывается нажатием одной кнопки. Правда, если заявка оставлена после 19:00 или в выходной день (биржа не работает), то сам счет откроется в следующий рабочий (!) день

Абы кому брокерский счет не откроют — есть несколько обязательных условий. Вы должны быть гражданином РФ старше 18 лет, который платит налоги в России и имеет статус налогового резидента РФ. Для этого не обязательно иметь постоянную регистрацию (прописку), достаточно находиться на территории России не менее 183 дней в году.

Открывать брокерских счетов можно аж целых десять штук. Под разные стратегии, например, или для разных целей (накоплений). Делается прямо через приложение

Если карты нет, то будет необходимо встретиться с представителем Тинькофф для подписание документов (как при получении дебетовой или кредитной карты).

Пополнение брокерского счета происходит в мобильном приложении или в личном кабинете на сайте Тинькофф в разделе «Инвестиции» → «Портфель» → «Пополнить». Причем, пополнить счет можно и в долларовом эквиваленте (произойдет конвертация по внутреннему курсу банка), либо в приложении на центральном экране:

Если будете пополнять с карты Тинькофф банка, то лимитов на пополнение вообще никаких нет. Если банк другой — до 150 000 ₽ за одну операцию и до 2 млн ₽ в месяц

Открыть брокерский счет в Тинькофф

Еще можно завести индивидуальный инвестиционный счет (ИИС)

Мы только-только определились с брокерским счетом, но тут Тинькофф говорит: «Псс, парень, не хочешь открыть ИИС»? Что это вообще такое? Ведь мы открыли уже один брокерский счет?

ИИС — это тоже брокерский счет, но специальный. Со льготным налоговым режимом. Инвестору дают возможность вернуть уплаченные им налоги за то, что он открыл этот счет и закинули на него денег. Такая «услуга» называется налоговый вычет. Налоговый вычет — это льгота, позволяющая вернуть часть налога на доход (НДФЛ), который вы уже заплатили государству. Всего таких налоговых вычетов на ИСС две штуки, т.е. вы можете использовать два разных сценария:

  • Вычет на взнос (Тип А): Позволяет ежегодно возмещать уплаченный НДФЛ в размере 13% от суммы внесенных на ИИС денежных средств, но не более 52 000 рублей в год. Если у вас полностью «белая» зарплата и работодатель платит за вас налоги государству — это ваш выбор. Чтобы воспользоваться льготой, необходимо иметь доходы, облагаемые налогом по ставке 13%, в том году, за который вы планируете получить вычет. Например, это может быть заработная плата. Получить вычет можно только за те года, в которых Вы пополняли Индивидуальный инвестиционный счет.
  • Вычет на доход от инвестиций (Тип Б). позволяет освободить от подоходного налога всю прибыль, полученную на ИИС. Получить вычет с ИИС по типу Б можно только при закрытии счета и не раньше, чем через три года после открытия ИИС. Если у вас «серая» или «черная» зарплата — отличный вариант. Ведь все сделки на весь срок действия ИИС не облагается 13-процентным налогом.

Важно запомнить, что ИИС  При этом, как и обычный брокерский счет, позволяет совершать операции на рынке ценных бумаг: покупать и продавать акции, облигации и валюту.

Ограничения ИИС

Такой простой способ заработка не мог быть настолько простым, чтобы у него не было каких-нибудь ограничений. А их много:

  • Всего можно открыть один ИИС. Обычных брокерских счетов — много, но ИИС — один единственный
  • Самое главное — деньги с ИИС нельзя выводить в течение трёх лет. Вообще нисколько — счёт сразу же будет закрыт, а вычеты, который вы получили, нужно будет вернуть государству еще и заплатить пени.
  • Пополнять ИИС можно только рублями. Да, купить валюту на самом ИИС можно, но сначала придется пополнить счет в рублях.
  • Максимальный вычет, повторимся, 52 000 рублей за один календарный год (для этого необходимо пополнить счет на 400 000 ₽)
  • Максимальная сумма пополнения  — 1 млн рублей за один календарный год
  • Сменить вычет на взнос (тип А) на вычет на доход от инвестиций (тип Б) не получится, кроме тех случаев, если вы еще не воспользовались правом вычета на взнос

В приложении Тинькофф Инвестиции ИСС будет на отдельной вкладке (нажмите на кнопку «Все счета»). Напомним, что ИСС и брокерский счет — это два разных счета не зависящих друг от друга, но вы можете открыть их и пользоваться ими одновременно. C помощью ИСС можно также торговать на бирже, как и с обычным брокерским счетом.

Таким образом, ИИС подойдёт для долгосрочных инвестиций от трёх лет. Т.е. вы можете даже не торговать на бирже, не покупать никаких акций. Пополняете каждый год ИИС -получаете вычет. Вот и вся стратегия. В крайнем случае, если рисковать совсем не хочется, но есть желание, чтобы деньги работали, можно вложить их в облигации ОФЗ. Что это такое? Как раз ниже будем объяснять.

Вам не обязательно пополнять ИИС каждый год, можете пополнить только первый или последний. Но стоит учесть, что вычет вы получите только за один год, за тот, когда вы вносили деньги. Т.е. положить, например, 50 000 тысяч в первый год и получить с него вычет последующие три не получится.

Что мы будем покупать/продавать?

Итак, брокерский счет открыт, на ИИС положили наши сбережения. Что можно купить на бирже? Во-первых, акции, во-вторых, облигации, в третьих, вложиться в биржевые фонды (или ETF). В приложении есть целый раздел под названием «Что купить«. Там можно найти различные подборки, рыночные хайлайты и очень много советов по инвестированию. Давайте разберёмся с каждой позицией.

Акции

Акция — это доля в компании. Да-да, можно стать акционером Apple или Microsoft. Или совладельцем (каким-никаким) Газпрома или Сбербанка. Даже одна акция превращает вас в акционера, который получает часть прибыли компании, эквивалентную количеству ценных бумаг . Вообще на рынке акции делятся на два типа:

  • Акции роста. Это акции компаний темп роста которых существенно опережает среднерыночные значения. Обычно это стартапы и/или какие-либо технологические компании. Либо, возможно, акции этих компаний «на хайпе», но в любом случае они очень быстро растут.
  • Акции стоимости. А вот эти акции торгуются существенно ниже своего потенциала (если смотреть на мультипликаторы, прибыль или дивиденды. Считается, что их реальные финансовые показатели не отражают заниженную стоимость акций. На это есть много причин, но главное — это хорошая возможность купить акции стабильных компаний, пока они так недооценены. Но таких компаний на бирже мало, так что придётся постараться, чтобы их найти

Покупка не сложней оплаты чашки кофе в уличной кафешке. Заходим в нужную компанию и нажимаем кнопку «Купить«:

Ценные бумаги на бирже торгуются лотами. Лот — это минимальный пакет бумаг, который можно купить. В зависимости от актива в лот может входить 1, 10, 100 или даже 1000 ценных бумаг. Например, у акций «Сбера» 1 лот — это 10 акций.

В карточке компании есть и другие вкладки. Например, «Прогнозы«. Там показываются данные о том, каким видят цену бумаги крупнейшие инвестиционные банки или авторитетные финансовые компании. Это, опять же, рекомендацией к покупке не является и точность прогнозов не гарантируется, но для общей картины вполне полезная информация.

Мультипликаторы

Мы всё время упоминаем про мультипликаторы. Пришло время про них рассказать. Финансовые показатели, они же — мультипликаторы. Приложение нам уже даёт подсказки мелким шрифтом. По сути, финансовое состояние компании, прибыль, рост, маржинальность и другие показатели по которым инвесторы оценивают инвестиционную привлекательность компании и её бизнеса.

Если еще точнее — мультипликаторы позволяют находить и выхватывать акции недооцененных компаний. Давайте глянем на самые главные:

  • Мультипликатор EBITDA — один из самых весомых финансовых показателей для оценки рентабельности бизнеса вообще. EBITDA — это прибыль компании до выплаты процентов, налогов и амортизации. Грубо говоря, сколько денег зарабатывает компания до того, как расплатиться по долгам (если есть), отслюнявит налоги государству и потратит деньги на амортизацию (обновление оборудования, ремонт помещений и т.д. и т.п.)
  • Мультипликатор P/E — соотношение цены и прибыли. Этот параметр удобно считать так: если P/E компании — 10, то при покупке её покупке по текущей рыночной стоимости инвестиции окупятся через 10 лет. P/E — соотношение рыночной цены акции к чистой прибыли на одну акцию. Посмотрите на Теслу. Её показатель P/E на данный момент составляет почти 700(!) пунктов. Семьсот лет окупаемости! Это значит, что акции компании на данный момент «перегреты», что называется на хайпе. Компания сильно перекуплена и инвестировать в неё (на данный момент) стоит только для спекулятивной торговли. А вот если P/E компании находится в диапазоне от 0 до 10 — компания явно недооценена, есть смысл присмотреться к её покупке.

  • Мультипликатор P/S — соотношение рыночной цены акции к выручке, приходящейся на одну акцию. Не может быть меньше нуля, т.к. слово «выручка» как бы подразумевает только положительное значение (не путать с прибылью). Диапазон «нормальной» компании кроется от 0 до 5. Если значение выходит за этот предел, то, возможно, она переоценена. Опять же смотрим на Теслу и делаем выводы.
  • Мультипликатор EPS — соотношение чистой прибыли на одну обыкновенную акцию. Для анализа чаще используется рост EPS, то есть процентное изменение прошлого показателя EPS к нынешнему, т.е. если EPS от года к году растёт, то и цена акции должна расти вместе с ней .
  • Мультипликатор ROE — отношение прибыли к капиталу компании. Если попроще — рентабельность. Чем выше ROE, тем эффективней работает компания.

Как заработать на акциях?

Окей, купили мы акции. Что дальше? Дальше у нас есть три пути. Пути получения прибыли:

  • Получить дивиденды. Некоторые компании (ключевое слово — некоторые) выплачивают дивиденды. Дивиденды — доля прибыли, которая компания выплачивает акционерам. Это может происходить как рандомно — по каким-либо особым случаям, так и вполне закономерно — раз в квартал, полугодие или год. Есть вероятность, что в какой-то период откажется от выплаты дивидендов, если так решит совет директоров. Правда, для акционеров это всё равно может иметь положительную сторону — эти деньги компании часто реинвестируют в развитие, что в будущем может поднять стоимость акций. Негативный момент — у компании падает прибыль, поэтому решено их не платить. Платит ли компания дивиденды и когда состоится ближайшая выплата можно посмотреть в карточке компании. В «Тинькофф Инвестициях» доходность показана как отношение выплаты к цене акции.

Дивиденды от акций российских компаний приходят на счет от 8 до 18 рабочих дней. А вот дивиденды от акций иностранных компаний могут идти от 15 дней до нескольких месяцев. Когда они поступят к вам на счет, приложение отправит вам push-сообщение

И не забывайте про то, что с дивидендов иностранных компаний действует налоговая база страны, где базируется компания. Т.е. с акций $SNY К примеру 28% Франция. Германия возьмёт с дивов $VOW3@DE 26,375%. Более подробнее можно почитать в Тинькофф. Журнале

Существует такое понятие как «Дивгэп». Это нужно учитывать для тех, кто хочет зарабатывать на дивидендах. На следующий день после выплаты дивидендов стоимость акции  может (и в большинстве случаев так и происходит) упасть на величину дивидендов. Это происходит потому, что трейдеры, покупавшие акции компании только для дивидендов, стараются избавиться от них, чтобы заработать как на росте (в последние недели перед дивидендами акции обычно растут), так и на дивидендах (продать акции можно сразу не следующий день — всё равно дивиденды уже получены). К этому нужно быть готовым и не поддаваться панике. Обычно данная просадка быстро отыгрывается.

  • Продать акции. Стоимость акций имеют свойство расти. Соответственно за счёт роста акций можно тоже заработать просто-напросто продав их дороже, чем вы покупали

  • Комбо. Можно получить дивиденды, а затем продать акции. Двойной профит.

Акции — это самая высокорискованная инвестиция. Стоимость акций сильно зависит от…чего-угодно. Настроению инвесторов, информационного фона, шальной новости, ажиотаж на бирже, квартальных или годовых отчетов компании, политической ситуации, экономической ситуации. И если последнее хоть как-то оправдывает рост или падение стоимости акций, то всё остальное может вызвать панику или наоборот воодушевить акционеров на пустом месте. Именно поэтому начинающим инвесторам Тинькофф советует вкладывать в акции не более 20% от портфеля (от всех денег, которые вы вносите на брокерский счет).

Как искать акции? Инструмент «Скринер»

Для удобного поиска акций по мультипликаторам в приложении есть специальный инструмент — «Скринер«. Найти его можно в разделе «Что купить» -> «Отобрать акции»

Он позволяет найти акции по нужным параметрам: дивиденды, EBITDA,  отрасль, сфера деятельности- короче, по мультипликаторам

Все скинеры можно сохранить и использовать в дальнейшей работе

Акции за обучение реально дают?

Вы могли видеть рекламу приложения, в которой главное внимание акцентировалось на бесплатную раздачу акций, стоимостью до 25 000 рублей при прохождении обучения. За задания действительно дают акции, это не развод.

За каждый урок вам рандомно дают акций на 100-200 рублей. Пишут, что денежный эквивалент равен тому, насколько правильно вы отвечаете на вопросы, но проверить так ли это — довольно сложно. В нашем случае мы получили акций примерно на ~1500-2000 рублей, что бесконечно далеко от заявленных 25 000 рублей

Если вы думаете, что это только нам так не повезло, то, судя по Пульсу, можно сделать вывод, что мы явно не одиноки в такой «щедрости»

Ваши подарочные акции будут отображаться в приложении в категории «Подарки»

Просто так подарок тоже не получить. Если мы заглянем в условия акции, то увидим некоторые интересные нюансы:

  1. В конце каждого урока мы имеем тест: в каждого необходимо отметить верно на более чем на 50% вопросов
  2. Всего на прохождение теста даётся 90 дней. Он никуда не денется  и после этого периода, но подарки за прохождение уроков вы получать уже не будете
  3. Вознаграждение может начисляться до 10 дней. Но обычно это делается сразу. Просто стоит это иметь ввиду.
  4. И самое главное. Цитируем: «Бонус может быть сконвертирован в российские рубли только при достижении суммарной стоимости ценных бумаг, учитываемых на Брокерском счете Участника суммы не менее 20 000 (Двадцати тысяч) рублей или эквивалент в валюте по биржевому курсу». Если по-простому, то, чтобы подарочные акции материализовались на брокерском счете, необходимо пополнить его не менее, чем на 20 000 рублей.

В чем разница между обычными и привилегированными акциями?

Вы могли заметить, что у некоторых компаний (Сбер, Ростелеком) на бирже торгуются как обычные акции, так и привилегированные. В чем их разница?

Обычные акции предоставляют право голоса на общем собрании акционеров по всем вопросам, но не гарантируют получение дивидендов. Привилегированные наоборот — правом голоса сильно ограничены, зато имеют преимущество при выплате дивидендов перед владельцами обычных, т.е. дивиденды выплачиваются сначала привилегированным акционерам.

При этом размер дивидендов по обеим типам акций определяется одинаково — полученная прибыль и решение общего собрания акционеров. Но при ликвидации компании, при распределении (реализации) имущества, опять же, привилегированные акции имеют преимущество по очередности выплат.

Облигации

Дальше у нас облигации. Это такая же ценная бумага, как акция, но смысл в ней другой. Покупая облигации, вы даёте в долг компании или государству. Т.е. облигация — это кредит наоборот. Если компания или государство выпускает облигации, она берёт деньги инвестора в долг и за это платит ему проценты. Облигации, выпущенные компаниями, называют корпоративными, а выпущенные государством — федеральными или муниципальными.

Облигацию имеют дату погашения — при её наступлении инвестор получит номинал облигации. А до этой даты будет исправно получать проценты. Здесь они называются купонами. Это процентные выплаты держателям облигаций со стороны эмитента, то есть компании или госоргана, выпустивших этот тип ценных бумаг. Все даты выплат известные заранее — периодичность указана в приложении. Деньги от купонов поступают на счет, как правило, в течение 7 рабочих дней (речь про рублёвые облигации)

Инвестору, как кредитору, необходимо провести скоринг потенциальных заёмщиков. Как в случае с тем, как банки рискуют, кому давать в долг — здесь инвестор тоже рискует, ведь компания может, например, обанкротиться. Это, мало того, что лишит процентов за использование, так ещё и сам номинал облигации можно потерять. Это называется дефолт — тогда инвестор рискует всеми вложенными в эти облигации деньгами.

Как это обычно бывает, самые высокодоходные облигации — самые рисковые. У них самый рисковый процент, но и репутация компании далека от идеальной. В чем огромный плюс приложения «Тинькофф Инвестиции», так это то, что оно само даёт оценку и рекомендации к покупке тех или иных облигаций.

Самые надежными облигациями считаются «Облигации федерального займа (ОФЗ)» — это государственные облигации, эмитентом которых является Министерство финансов России. Проценты по таким облигациям платит правительство России, оно же возвращает номинальную стоимость облигации при погашении. Так как заёмщиком выступает само государство, а платить вам будет сам Минфин — это, пожалуй, самый надежный инструмент на бирже вообще. Но и процент здесь лишь немногим больше стандартного банковского вклада

Еще один важный нюанс облигаций: И если ваша облигация с номиналом 1000 рублей вдруг резко подешевеет до 900 рублей, вас не будет волновать это падение: все равно в конце срока вы получите номинал — то есть тысячу. А еще в этом случае нужно будет заплатить комиссию брокера только при покупке облигаций — за погашение и выплату купонов брокеры комиссии не берут.

У облигаций есть такое понятие как амортизация. Это когда должник возвращает вам номинал постепенно, вместе с купонами, а не в конце даты погашения. Кстати, облигации не обязательно держать до конца этой даты — их можно продать по рыночной цене и весь доход с купонов, которые вы успели получить останутся с вами (это называется накопленным купонным доходом)

ETF (БПИФ)

Для самых ленивых (и осторожных) инвесторов существуют биржевые фонды:

  • зарубежные — ETF (exchange traded fund, фонд, торгующийся на бирже)
  • российские — БПИФ (биржевой паевой инвестиционный фонд)

Каждый фонд — это готовый набор ценных бумаг, скомпонованный по различным параметрам — это может быть компании отдельной страны, например, фонд FinEx. В приложении мы можем посмотреть какие компании и какие виды ценных бумаг сейчас у фонда в портфеле

Или портфель, состоящие из компаний одной отрасли, например, Тинькофф NASDAQ Biotech

Покупая часть фонда, вы покупаете долю акций от доли самого фонда. Фонд купил акции и, в свою очередь, продаёт частичку этих акций вам

В чем плюс фондов для инвестора?

Во-первых, фонды покупают акции, некоторые из которых стоят очень дорого, чтобы покупать их самостоятельно (посмотрите сколько стоит Amazon). Во-вторых, фонды обычно знают в какие компании вкладывать — их портфель очень хорошо сбалансирован. В-третьих, фонды самостоятельно проводят мониторинг рынка, покупают и тасуют акции внутри своего портфеля — вам остается только инвестировать. В-четвёртых, вкладывая в фонды вы диверсифицируете свой собственный портфель (т.е. не держите все яйца в одной корзине). О важности диверсификации поговорим в следующем разделе

Если компании в портфеле фонда платят дивиденды, то, по идее, и инвестор должен получать часть этих дивидендов, эквивалентно количеству лотов (акций). Но тут не всё так просто. На данный момент их выплачивает только один фонд (RUSE), а другие оставляют их себе: покупают на эти деньги дополнительные акции (реинвестирует прибыль от дивидендов). Плюс в том, что у фонда становится больше активов, он дорожает и инвестор зарабатывает на разнице между покупкой и продажей.

Фонды — прекрасный инструмент для тех, кто не хочет рисковать. У ETF много активов, поэтому даже если одна компания в портфеле сильно подешевеет, этот убыток пороют доходы от остальных (в редких случаях, когда падает весь сектор). Кроме того фонды не платят налог с купонов (а так-то 13% нужно платить в кассу государства)

Диверсификация — наше всё

Чуть выше мы упомянули диверсификацию. Диверсификация — это распределение средств на биржевом счете по разным ценным бумагам. Иными словами — соблюдение баланса. Ваш портфель должен быть диверсифицирован, т.е. состоять и из акций, и из облигаций, и из фондов. Делается это для банального снижения риска — всё-таки фондовый рынок это рисковая штука, если в одном месте убудет, то прибудет в другом.

Ребалансировать портфель можно/нужно не каждый день. Лучше изначально собрать его: не покупать акции только одного сектора или одной страны. Использовать не только высокодоходные, но рисковые корпоративные облигации, но и иметь надёжные ОФЗ-облигации. В приложении вы можете посмотреть насколько сбалансирован ваш портфель.

Тарифы в Тинькофф Инвестиции

По умолчанию вам установлен тариф «Инвестор«. Он не имеет платы за обслуживание, а комиссия от каждой сделки составляет 0,3%. Тариф «Трейдер» интересен тем, что комиссия снижается до совсем смешных 0,05%, но требует «абонентскую плату» 290/рублей в месяц. Если вы планируете много покупать и продавать, то, возможно, стоит сменить тариф на «Трейдер«. К тому же, если вы не совершаете сделок в течение отчетного месяца, то 290 рублей не будут списываться.

Полное сравнение тарифов — здесь

Квалифицированный инвестор (он же «Премиум тариф»)

Некоторые ценные бумаги доступны только в премиум-тарифе, т.к. нужен статус квалифицированного инвестора. Его можно получить только на этом тарифе. Таких бумаг относительно немного, но некоторые известные компании можно купить только на премиуме (например, Samsung). Считается, что квалифицированный инвестор может качественно оценивать риски и инвестировать в более сложные инструменты. Сам тариф НЕ даёт вам статус квалифицированного инвестора (а просто даёт эту возможность). Чтобы полноценно им стать необходимо выполнить одно из требований.

Открыть брокерский счет в Тинькофф

Лонги, шорты и другие непонятные слова

Даже те, кто не имеет к инвестиционной лихорадке никакого отношения, могли между делом слышать такие фразы  «Шортим Теслу» или «Взял биткоин в лонг». Всё это ничто иное как маржинальная торговля. Как говорится, ничего не понятно, но очень интересно (с)

Маржинальная торговля

Чтобы торговать в лонг и шорт, необходимо в настройках приложения включить данную возможность. Делается это через настройки (иконка в правом верхнем углу). Тинькофф предупреждает, что это очень опасно

Что за «Лонг»?

Лонг — так называемая длинная позиция. Когда вы уверены, что бумага в скором времени покажет существенный рост, вы делаете ставку на повышение цены, привлекая средства брокера. Он даёт вам в займы дополнительные деньги, чтобы вы заработали еще больше от продажи бумаги в будущем. Одно дело, когда вы купили 10 акций по 100$, она выросла до 120$ и потом продали (прибыль, не учитывая комиссию и налоги — 200$). Другое дело с «кредитными средствами» вы купили 100 таких акций (прибыль будет уже 2000$). В общем, даже если у вас на брокерском счету нет свободного кэша, то с «плечом» брокера вы можете купить акций в лонг

Само собой брокер даёт вам деньги в долг не из добрых побуждений — он берёт комиссию за использование заёмных средств. Ну и самое главное: если бумага пойдет вниз, то и убыток ваш будет существенно выше, чем без «плеча» брокера.

Если цена акции упадёт существенно, то сработает защитный механизм — брокер начнет продавать ваши активы, которые у вас есть (акции, облигации, валюта). Это называется маржин-колл. Здесь крайне важно оценивать риски и умело рассчитывать потенциал роста конкретной бумаги. Иначе можно остаться ни с чем

За длинную позицию (за то, что вы пользуетесь чужими деньгами), как мы уже писали выше, будет списываться ежедневная комиссия. Её размер зависит от размера вашего «плеча». На официальном сайте расценки такие:

Что за «Шорт»?

Шорт. Короткая позиция. Здесь можно заработать на снижении цены. Вы уверены, что стоимость бумаги упадёт в ближайшее время? Можно её зашортить. Здесь брокер даёт вам в долг не деньги, а сам актив. Вы продаёте эти бумаги «в долг» за фиксированный прайс. Ваша задача выкупить их и вернуть назад.

Но так как цена будет падать (надеемся, что так и будет), вы откупите эти акции уже по цене гораздо ниже. Разница пойдет вам в карман. Т.е. продали вы 20 акций, которые дал вам брокер за 120$. Цена упала до 100$. Вы выкупаете 20 акций по цене 100$, а 400$, которые «сэкономили», благодаря разнице, уже будут вашими.

Риски здесь такие же как и в лонге. Если стоимость бумаги начнет расти, то вам придётся откупать акции по завышенной цене — потеряете свои деньги. Это не считая того, что за использование чужими акциями вы будете платить ежедневную комиссию брокеру

Про ликвидный портфель

При включении маржинальной торговли, вы увидите свой ликвидный портфель. От него и зависит то количество денег, которое даст вам брокер в долг для шорта или лонга. Учитываются не все бумаги — только те, которые брокер считает ликвидными, т.е. которые можно будет без проблем продать в счёт долга (при наступлении маржин-колла)

Тоже пригодится: Стоп-лосс, тейк-профит

Когда вы покупаете какую-либо бумагу, то вы можете выбрать несколько вариантов, скажем так, покупки, т.е. купить (или продать) акции по определенной цене. Называются такие заявки биржевыми. Их особенность в том, что они действуют только в течение текущей торговой сессии. Если заявки не сработают, на следующий день их нужно будет выставить заново.

Есть еще стоп-приказы — позволяют не следить за изменениями котировок в режиме реального времени. Они уже действуют всё время, пока не наступит триггер, по которому сработает покупка или продажа. Выбрать их можно после того, как вы нажали кнопку «Купить» в карточке ценной бумаги:

Немного подробнее:

  • Лимитная заявка. Вы указываете брокеру конкретную цену, за которую хотите продать или купить актив. При её наступлении брокер сам отправит заявку на сделку. Но не факт, что в этот момент времени найдется на неё покупатель.
  • Рыночная заявка. Это заявка на покупку или продажу активов по той цене, что есть на бирже в данный момент.
  • Лучшая цена. Тоже самое, что рыночная, но с защитным механизмом. Дело в том, что цена на бирже меняется ежесекундно, и, чтобы не отменять сделку при каждом таком изменении, брокер дополнительно блокирует на вашем счете примерно 0,3% от суммы заявки. Если цена актива изменится больше чем на 0,3% в худшую для вас сторону, сделка автоматически отменится, а заблокированная сумма вернется обратно на брокерский счет.
  • Тейк-профит. При достижении цены, указанной при тейк-профите, брокер автоматически продаст ценные бумаги и «зафиксирует прибыль». Или купит, если вы шортите. Чтобы постоянно не смотреть динамику и не упустить момент наибольшей (по вашему мнению) прибыли.
  • Стоп-лимит. Если вы не хотите потерять много денег на внезапном снижении цены ценной бумаги, можно поставить стоп-лимит. При её достижении брокер продаст актив (или купит, если шорт) и, тем самым, не уменьшит ваш потенциальный убыток. При стоп-лимите брокер отправляет лимитную заявку
  • Стоп-маркет. Аналогично стоп-лимиту с той разницей, что при достижении указанной в нём цены, брокер отправит рыночную заявку (а не лимитную), т.е. по той цене, которая сейчас есть на бирже

Стратегия

Я плохо разбираюсь в инвестициях, но хочу попробовать. Куда мне вложить деньги?

Если желания вдаваться во все подробности биржевых хитросплетений, есть вариант автоматизировать подбор ценных бумаг, которые вы можете приобрести. Для этого в приложении есть специальный робот-советник, он же робоэдвайзор. Чтобы воспользоваться роботом, вам нужно нажать на главной странице иконку с изображением совы и заполнить анкету для определения своего инвестиционного профиля — отношения к риску: умеренный, консервативный или агрессивный. Робота можно всегда запустить в разделе «Что купить» -> «Собрать портфель»

Вы отвечаете на вопросы — робот по итогу ответов генерирует вам список ценных бумаг, которые вам могут подойти, и сформирует ваш инвестиционный профиль. Но, естественно, вам совсем не обязательно безукоризненно следовать этим советам.

Вечные портфели

Совсем страшно вкладывать свои кровные в эти ваши акции? Тинькофф предусмотрел, что среди их пользователей найдутся крайне консервативные инвесторы. Специально для таких банк создал «Вечные портфели» (заходим в раздел «Что купить» и выбираем «Фонды«)

Инвестиции в них делятся на равные доли: золото, акции, облигации и деньги. Такая стратегия позволяет получать потенциальную прибыль при любых условиях: во время роста, стагнации или спада экономики. Такие портфели достаточно диверсифицированы. Вы покупаете часть такого портфеля и спите спокойно.

Что такое «Пульс»?

«Пульс» — это социальная сеть для инвесторов внутри приложения. Этакий биржевой ВК для отслеживания нытья по поводу падения стоимости акций (шутка) и новостей фондового рынка (не шутка)

Вы можете подписываться на интересных вам инвесторов или новостные каналы. А так же следить за тем, что пишут о конкретной бумаге в режиме реального времени

Реакции в пульсе

Как и подобает любой современной социальной сети, в «Пульсе» есть свои реакции (как и фейсбуке или вк), которые можно поставить к любому посту. Чтобы это сделать задержите тап на пальце вверх

Зачем мне кому-то показывать мои доходы?

Начнем с того, что чисел, как таковых, ваши подписчики не увидят. В профиле указан лишь диапазон стоимости вашего портфеля. Во-вторых, в ваших сделках не видно сколько вы купили или продали. Будет показан только процент, который вы заработали или потеряли и стоимость самих акций

В конце концов, это довольно интересно. Вы можете следить за более матёрыми товарищами, общаться с такими же новичками, делиться страхами (а вместе не так страшно) и победами, комментировать или дискутировать, следить за тем, чем живёт финансовое сообщество. В общем, все прелести социальных сетей только в разрезе фондового рынка.

Заплати налоги и живи спокойно

Доход с инвестиций, как и любой другой доход в этой стране, облагается налогом в размере 13%. С инвестора будут списывать этот налог в случае:

  • С дохода от продажи ценных бумаг — но только если вы продали их дороже, чем купили
  • С дохода по купонам от облигаций и от дивидендов по акциям
  • С продажи валюты на бирже, если вы продали ее дороже, чем купили
  • С 1 января 2021 года весь годовой доход, который превышает сумму 5 млн ₽, облагается по ставке 15%

Важный момент: налог идёт только с подтверждённой прибыли. Т.е. в случае, если вы продали актив и получили за это деньги. Если вы продали бумаги в убыток, то налог платить не нужно. Так же если они растут в цене, но вы их не продаёте — тоже никакого налога.

Существует еще так называемая трёхлетняя льгота. Если держать ценные бумаги, торгующиеся на российских биржах, более трех лет, можно не платить налог с дохода от их продажи. Это называется вычетом по сроку владения. Так же налог не будет удерживаться с ИИС, если вы выбрали вычет на доход тип Б)

Вывод денег

Вывести деньги можно с помощью кнопки «Настройки» (в правом верхнем углу, не забыли?).

Далее просто указываем счет (в нашем случае это дебетовая карта Tinkoff Black). Если вы хотите вывести доллары — не проблема. В приложении Тинькофф (не инвестиции, а в обычном) можно в два тапа открыть USD-счет и перевести деньги в долларах.

 

Вывод работает круглосуточно, семь дней в неделю, в любой праздник и даже в новый год. Это, кстати, плюс приложения, т.к. по идее когда вы продаете ценные бумаги, деньги с биржи приходят на ваш брокерский счет не сразу: обычно расчет по сделке занимает до двух рабочих дней. Но Тинькофф Инвестиции не заставляет своих клиентов ждать — деньги придут моментально.

Важный нюанс про вывод денег и налоги

Иногда при выводе средств происходит удержание НФДЛ и сумма приходит совсем не та, которую вы выводили. Но стоп! Ведь налоги уже должен был вычесть сам брокер, почему НДФЛ удерживается при выводе средств еще раз?

Проблема оказывается в том, что расчёты по сделкам могут проходить с некоторой задержкой. Т.е. если вы продали акции и решили сразу вывести эти деньги, то у вас снимут налог еще раз по каким-то техническим причинам. Техподдержка говорит, что паниковать не стоит — ошибочно списанный НДФЛ вернётся на брокерский счёт (забегая вперёд скажем, что они действительно вернутся)

В справке этот момент тоже оговорён

Открыть брокерский счет в Тинькофф

Каналы информации про «Тинькофф Инвестиции»

Подборка материалов, чтобы быть в курсе инвестиции и конкретно приложения:

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.